मिंट के साथ एक साक्षात्कार में, एयूएम वेल्थ के संस्थापक, अमित सूरी ने बाजार की अस्थिरता से निपटने के लिए रणनीतियों पर चर्चा की, जिसमें स्मार्ट व्यवस्थित हस्तांतरण योजनाएं शामिल हैं जो बाजार स्थितियों के आधार पर फंड ट्रांसफर को समायोजित करती हैं। वह विवेकाधीन खर्चों के लिए क्रेडिट कार्ड प्रबंधन और वित्तीय योजना पर भी सलाह देते हैं।

संपादित अंश

क्या आप एयूएम वेल्थ और वित्तीय उद्योग में अपनी यात्रा के बारे में कुछ साझा कर सकते हैं?

मैंने अपनी यात्रा 1991 में 19 साल की उम्र में शुरू की थी। उस समय के दौरान, भारत में वित्तीय बाजार अभी भी विकसित हो रहा था और यूनिट ट्रस्ट ऑफ इंडिया एकमात्र खिलाड़ी था। धीरे-धीरे, 90 के दशक के अंत में, आईसीआईसीआई और एचडीएफसी जैसे निजी म्यूचुअल फंड हाउसों ने अपना खुद का व्यवसाय स्थापित किया। मैंने एक अग्रणी म्यूचुअल फंड कंपनी के लिए एक एजेंसी प्रबंधक के रूप में काम करना शुरू किया जहां हमने सलाहकारों को प्रशिक्षित किया। और फिर, 2005 में, मैंने अपना प्रमाणित वित्तीय नियोजक (सीएफपी) प्रमाणन प्राप्त किया और अपना स्वयं का वित्तीय अभ्यास शुरू किया।

आप ग्राहकों की अपेक्षाओं को कैसे प्रबंधित करते हैं, विशेषकर अस्थिर बाज़ारों में?

अपने ग्राहकों को शिक्षित करना वास्तव में मेरे लिए काम आया है। हम अपने ग्राहकों को विभिन्न निवेश विकल्पों, उनके व्यवहार और सामान्य रूप से बाजार के व्यवहार को समझने में मदद करने में बहुत समय लगाते हैं। हम उनके वित्तीय लक्ष्यों और उनके दीर्घकालिक लक्ष्यों पर अल्पकालिक अस्थिरता के प्रभाव के बारे में भी अक्सर चर्चा करते हैं।

इस अभ्यास के परिणामस्वरूप, मैंने देखा है कि मंदी के दौरान ग्राहकों के घबराने की संभावना कम होती है। उदाहरण के लिए, COVID-19 दुर्घटना के दौरान, मेरे 600 ग्राहकों में से केवल दो ने चिंता व्यक्त की।

निवेशकों को बाजार की अस्थिरता से कैसे निपटना चाहिए, और बाजार की उतार-चढ़ाव वाली स्थितियों के दौरान आप कौन सी रणनीतियों की सलाह देते हैं?

बाज़ार में अस्थिरता अपरिहार्य है, लेकिन मुख्य बात मौजूदा बाज़ार स्थितियों के आधार पर रणनीतियाँ तैयार करना है। यह हमेशा क्रिकेट में हर समय छक्के और चौकों की तरह उच्च रिटर्न का लक्ष्य रखने के बारे में नहीं है। कभी-कभी, निवेशकों को स्थिर, निरंतर प्रगति पर ध्यान केंद्रित करने की आवश्यकता होती है, जैसे एक और दो लेना।

जब बाजार का मूल्यांकन ऊंचा हो, तो एकमुश्त निवेश करने के बजाय व्यवस्थित रूप से प्रवेश करना समझदारी है। स्मार्ट सिस्टमेटिक ट्रांसफर प्लान (एसटीपी) जैसे नवोन्मेषी उपकरण अस्थिरता को प्रभावी ढंग से नेविगेट करने में मदद कर सकते हैं। ये योजनाएं बाजार मूल्यांकन सूचकांकों के आधार पर ऋण से इक्विटी में स्थानांतरण राशि को गतिशील रूप से समायोजित करती हैं। उदाहरण के लिए, उच्च मूल्यांकन के दौरान, छोटी मात्राएँ हस्तांतरित की जाती हैं, और कम मूल्यांकन के दौरान, बड़ी मात्राएँ आवंटित की जाती हैं। यह दृष्टिकोण निवेशकों को अस्थिरता को अपना सहयोगी बनाने की अनुमति देता है और यह सुनिश्चित करता है कि वे जोखिम को कम करते हुए आकर्षक मूल्यांकन पर पूंजी लगाएं।

क्या आप स्मार्ट व्यवस्थित हस्तांतरण योजनाओं जैसी नवीन निवेश रणनीतियों के बारे में विस्तार से बता सकते हैं?

एसटीपी एक उन्नत निवेश तंत्र है जो बाजार मूल्यांकन के आधार पर धन के हस्तांतरण को गतिशील रूप से समायोजित करता है। पारंपरिक एसटीपी के विपरीत, जहां एक निश्चित राशि नियमित रूप से ऋण या हाइब्रिड फंड से इक्विटी में स्थानांतरित की जाती है, स्मार्ट एसटीपी में किस्त राशि बाजार मूल्यांकन के आधार पर बदलती है। उदाहरण के लिए, जब बाजार का मूल्यांकन अधिक होता है, तो छोटी राशि हस्तांतरित की जाती है, जबकि कम मूल्यांकन के दौरान बड़ी मात्रा में निवेश किया जाता है।

यह गतिशील दृष्टिकोण बैरोमीटर की तरह काम करता है, जहां बाजार मूल्य हस्तांतरण राशि निर्धारित करता है। जैसे-जैसे मूल्यांकन बढ़ता है, स्थानान्तरण कम हो जाता है, और जैसे-जैसे मूल्यांकन गिरता है, स्थानान्तरण बढ़ता है। यह सुनिश्चित करता है कि निवेशक बाजार में सुधार का अधिकतम लाभ उठाएं और महंगी बाजार स्थितियों के दौरान जोखिम कम करें। अनिवार्य रूप से, स्मार्ट एसटीपी बाजार की अस्थिरता को बेहतर पोर्टफोलियो प्रबंधन और बेहतर रिटर्न के अवसर में बदल देते हैं।

क्रेडिट कार्ड के संबंध में लोग कौन-सी सामान्य गलतियाँ करते हैं और वे उनसे कैसे बच सकते हैं?

सबसे बड़ी गलती नियत तारीख से पहले क्रेडिट कार्ड की पूरी शेष राशि का भुगतान न करना है। आंशिक भुगतान के परिणामस्वरूप अत्यधिक ब्याज दरें होती हैं, जिससे ऋण चक्र बनता है। नियम संख्या एक सरल है: हमेशा समय पर पूरी शेष राशि का भुगतान करें। नियम संख्या दो है: नियम संख्या एक को कभी न भूलें। क्रेडिट कार्ड को एक सुविधा उपकरण के रूप में माना जाना चाहिए, उधार लेने के साधन के रूप में नहीं। यदि आप पूरा भुगतान नहीं कर सकते हैं, तो पहले स्थान पर खर्च करने से बचें।

क्या छुट्टियों या शादियों जैसे विवेकाधीन खर्चों के लिए व्यक्तिगत ऋण का उपयोग करना एक अच्छा विचार है?

आदर्श रूप से, छुट्टियों या शादियों जैसे विवेकाधीन खर्चों की योजना पहले से बनाई जानी चाहिए। आप इन घटनाओं के लिए बचत करने के लिए आवर्ती जमा स्थापित कर सकते हैं या लिक्विड फंड में निवेश कर सकते हैं। ऐसे उद्देश्यों के लिए व्यक्तिगत ऋण लेना अक्सर खराब वित्तीय योजना का संकेत होता है। हालाँकि, यदि कोई ऋण अपरिहार्य है, तो इसे अल्पकालिक रखें, जैसे कि छह महीने से एक वर्ष तक, और सुनिश्चित करें कि यह आपकी पुनर्भुगतान क्षमता के भीतर फिट बैठता है।

ऋण चुकाने या निवेश करने के बीच निर्णय लेते समय लोगों को क्या विचार करना चाहिए?

यह निर्णय ऋण के प्रकार और निवेश से संभावित रिटर्न पर निर्भर करता है। उदाहरण के लिए, होम लोन पर आमतौर पर ब्याज दर लगभग 7-8% होती है, और जब आप कर लाभ को ध्यान में रखते हैं, तो प्रभावी लागत कम हो सकती है। लंबी अवधि की इक्विटी या म्यूचुअल फंड में निवेश अक्सर ऋण ब्याज दरों की तुलना में अधिक रिटर्न देता है। समय से पहले ऋण चुकाने के बजाय, ऋण अवधि कम करने के लिए समय-समय पर छोटे पूर्व भुगतान करते हुए अपना निवेश जारी रखना बेहतर है।

पद्मजा चौधरी एक स्वतंत्र वित्तीय सामग्री लेखिका हैं। लगभग छह वर्षों के कुल अनुभव के साथ, म्यूचुअल फंड और व्यक्तिगत वित्त उनका फोकस क्षेत्र हैं।